ליסינג או הלוואה לרכב וציוד לעסק: חישוב מלא כולל ערך גרט ומע\"מ
השוואה מספרית בין ליסינג תפעולי לבין רכישה במימון הלוואה לרכב מסחרי או ציוד: תזרים חודשי, עלות כוללת, ערך מכירה בסוף, מע\"מ 18% ומה לשאול את רואה החשבון.
ליסינג תפעולי נותן תשלום חודשי נמוך וקבוע שכולל לרוב טיפולים, ואת הסיכון של ערך הרכב בסוף התקופה לוקחת חברת הליסינג. רכישה במימון הלוואה דורשת החזר חודשי גבוה יותר והוצאות תחזוקה עליכם, אבל בסוף התקופה הנכס שלכם ושווה כסף. מה זול יותר תלוי בעיקר בערך המכירה בסוף התקופה ובכמה שנים תחזיקו את הרכב או הציוד. בדוגמה למטה הרכישה זולה יותר אם הרכב נמכר אחרי שלוש שנים ביותר מכ-74,000 ₪ — ומתחת לזה הליסינג מנצח.
המדריך הוא חלק מהשוואת הצעות בדוגמה מחושבת. כל המספרים להמחשה; הם אינם מחירים של חברה כלשהי.
הנתונים בדוגמה
עסק לשירותי אינסטלציה צריך רכב מסחרי קל לשלוש שנים. כל הסכומים לפני מע"מ, כי העסק הוא עוסק מורשה ובדוגמה הזאת מניחים שמע"מ התשומות על רכב מסחרי שמשמש לעסק מקוזז (בדקו את המקרה שלכם — ראו בהמשך).
| רכישה בהלוואה | ליסינג תפעולי | |
|---|---|---|
| מחיר הרכב | 150,000 ₪ | — |
| מימון | הלוואה של 150,000 ₪ ל-3 שנים ב-7.25% | — |
| תשלום חודשי | כ-4,649 ₪ החזר הלוואה | 3,600 ₪ דמי ליסינג |
| טיפולים, צמיגים וביטוח | כ-1,000 ₪ בחודש על העסק | כלולים בדמי הליסינג (בדקו מה בדיוק) |
| סוף התקופה | הרכב שלכם, נמכר בכ-90,000 ₪ (הנחה) | מחזירים את הרכב |
שלב 1: תזרים חודשי
- רכישה: 4,649 + 1,000 = כ-5,649 ₪ בחודש.
- ליסינג: 3,600 ₪ בחודש.
הליסינג משאיר לעסק כ-2,050 ₪ בחודש יותר. לעסק עם תזרים צמוד, זה יכול להכריע לבד.
שלב 2: עלות כוללת לשלוש שנים
רכישה:
- החזרי ההלוואה: 4,649 × 36 = כ-167,400 ₪ (מתוכם כ-17,400 ₪ ריבית)
- טיפולים וביטוח: 1,000 × 36 = 36,000 ₪
- פחות מכירת הרכב: −90,000 ₪
- עלות נטו: כ-113,400 ₪
ליסינג:
- 3,600 × 36 = 129,600 ₪, ועוד חיובים אפשריים על ק"מ עודפים ונזקים בהחזרה.
ההפרש לטובת הרכישה: כ-16,200 ₪.
שלב 3: מבחן ערך המכירה
הכול תלוי ב-90,000 ₪. נקודת האיזון היא ערך המכירה שבו 167,400 + 36,000 − ערך המכירה = 129,600, כלומר ערך מכירה של 73,800 ₪. אם הרכב נמכר בפחות מכ-73,800 ₪, הליסינג זול יותר.
| ערך מכירה אחרי 3 שנים | עלות נטו ברכישה | לעומת ליסינג (129,600 ₪) |
|---|---|---|
| 100,000 ₪ | כ-103,400 ₪ | רכישה זולה בכ-26,200 ₪ |
| 90,000 ₪ | כ-113,400 ₪ | רכישה זולה בכ-16,200 ₪ |
| 75,000 ₪ | כ-128,400 ₪ | כמעט שוויון |
| 60,000 ₪ | כ-143,400 ₪ | ליסינג זול בכ-13,800 ₪ |
רכב מסחרי שנוסע הרבה, נפגע בתאונה או שהשוק שלו ירד — יימכר בפחות. זה בדיוק הסיכון שחברת הליסינג לוקחת ממכם ומתמחרת בדמי הליסינג.
שלב 4: מע"מ ומס
- מע"מ: שיעור המע"מ בישראל 18% מאז 1 בינואר 2025. על תשלומי ליסינג ועל רכישת רכב משולם מע"מ. האפשרות לקזז מע"מ תשומות תלויה בסוג הרכב ובשימוש בו: על רכב מסחרי שמשמש לעסק הקיזוז הוא בדרך כלל אפשרי, ועל רכב פרטי יש הגבלות משמעותיות על קיזוז מע"מ התשומות. אם אין קיזוז, הוסיפו 18% לכל הסכומים — וההפרש בין החלופות משתנה.
- מס הכנסה: בליסינג תפעולי דמי הליסינג הם בדרך כלל הוצאה שוטפת; ברכישה העסק תובע פחת על הרכב והוצאת ריבית על ההלוואה. ברכב שמשמש גם לשימוש פרטי יש כללי שווי שימוש והגבלות על ההוצאות המוכרות. כל אלה משנים את התוצאה אחרי מס — בדקו עם רואה החשבון. ראו גם ניכוי הוצאות מימון.
מה לבדוק בחוזה הליסינג לפני שמשווים
דמי הליסינג החודשיים הם רק חלק מהעלות. בקשו מחברת הליסינג בכתב:
- מכסת ק"מ שנתית ותעריף לק"מ עודף. רכב מסחרי של בעל מקצוע נוסע לעיתים הרבה יותר ממכסה סטנדרטית.
- מה כלול: טיפולים, צמיגים, ביטוח מקיף, רכב חלופי, גרירה. כל מה שלא כלול צריך להיכנס לחישוב.
- השתתפות עצמית בתאונה ובנזק.
- עלות החזרה: איך נבדקים נזקים, ומי קובע את העלות.
- יציאה מוקדמת: כמה עולה לסיים את החוזה לפני הזמן, למשל אם העסק נסגר או מצמצם.
- דמי ליסינג ראשונים מוגדלים או פיקדון — כסף שיוצא בתחילת התקופה ומייקר אותה.
הכניסו את כל אלה לעמודת הליסינג באותה שיטה כמו בטבלה למעלה, ואז השוו.
ציוד: אותה שיטה, שאלות אחרות
בציוד כמו מכונות ייצור, ציוד רפואי או מערכות קירור, אותו חישוב עובד, עם שלוש שאלות נוספות:
- האם יש לציוד שוק יד שנייה? ציוד ייעודי שקשה למכור — ערך המכירה נמוך, והשוואה לליסינג משתנה.
- מי מתקן כשמשהו מתקלקל? בליסינג ציוד לפעמים כלול שירות, ולפעמים לא.
- מה קורה ביציאה מוקדמת? בליסינג יש לרוב קנס; בהלוואה אפשר למכור את הנכס ולסלק את היתרה, בכפוף לעמלת פירעון מוקדם.
אפשרות שלישית היא הלוואה כנגד שעבוד הציוד — מימון רכישה שבו הנכס משועבד עד הסילוק. היא דומה לליסינג מימוני, והחישוב זהה לעמודת הרכישה.
סיכום ההחלטה
- ליסינג תפעולי מתאים כשהתזרים צמוד, כשמחליפים רכב כל שלוש שנים, וכשלא רוצים סיכון של ערך מכירה.
- רכישה בהלוואה מתאימה כשמחזיקים את הנכס הרבה שנים, כשיש לו שוק יד שנייה יציב, וכשהתזרים מאפשר החזר גבוה יותר.
- בכל מקרה — הריצו את המספרים שלכם במחשבון ההלוואה, עם ערך מכירה שמרני.
שאלות נפוצות
האם ליסינג נחשב חוב בעיני הבנק?
התחייבות לליסינג לתקופה היא תשלום קבוע שהבנק יכלול בבדיקת יכולת ההחזר. ראו כמה העסק יכול להחזיר.
מה קורה אם חוצים את מכסת הק"מ בליסינג?
בדרך כלל משלמים לפי תעריף לק"מ עודף שנקבע בחוזה. הכניסו הערכה ריאלית לחישוב.
איזו תקופה הכי משתלמת לרכישה?
ככל שמחזיקים רכב יותר שנים, עלות הרכישה לשנה יורדת. ליסינג תפעולי מתאים יותר למי שמחליף כל 3 שנים.
מקורות
- רשות המסים — מע"מ, קיזוז מס תשומות ושווי שימוש ברכב (חפשו "רשות המסים" ב-gov.il)
- בנק ישראל — ריבית בנק ישראל לחישוב הלוואות פריים
- משרד התחבורה — רישום ובדיקת שעבודים על רכב
